黄仁勋:下一场工业革命已开始 英伟达公司正处于下一波增长的起点

黄仁勋:下一场工业革命已开始 英伟达公司正处于下一波增长的起点AI芯片巨头英伟达(人工智能)自信地表示,该公司正处于下一波增长的开始。

英伟达首席执行官黄仁勋和首席财务官科莱特·克雷斯于当地时间5月22日公布了2025年第一季度的全面超出预期的业绩(Colette Kress)在绩效电话会议上,发布了许多“强有力的材料”,包括新芯片Blackwell的发布计划、产品周期之间可能出现的“空窗期”的解释,以及Blackwell之后公司的发展。

黄仁勋对财季的表现表示:“下一场工业革命已经开始。。。除了云服务提供商,生成人工智能还扩展到消费互联网公司、公司和主权人工智能、在汽车和医疗卫生方面,客户创造了一个价值数十亿美元的垂直市场。我们正处于下一波增长的开始。”

财务报告发布后,英伟达的股价一度上涨7%以上,突破每股1000美元。22日,英伟达(Nasdaq:NVDA)股价下跌0.46%,收于每股949.50美元,总市值2.34亿美元。根据Wind的数据,英伟达的股价在过去2023年上涨了230%以上,今年以来上涨了91.74%。

今年Blackwell将带来大量收益

对于英伟达超出预期的业绩,市场普遍认为,英伟达作为人工智能热潮的代表,似乎势不可挡,没有任何增长放缓的迹象。黄仁勋:下一场工业革命已开始 英伟达公司正处于下一波增长的起点

Carson Ryann是Group的首席市场策略师 Detrick说:“即使面对沉重的期望,英伟达也再次站起来,交出了优秀的答案。该公司一直是一家重要的数据中心,业绩强劲,对未来的指导也印象深刻。”

在绩效会议上,黄仁勋指出,推理负荷正在“显著增加”,电子计算正在“从搜索信息向生产技能转变”。公司今年3月推出的Blackwell芯片已“满负荷生产”。

黄仁勋为Blackwell芯片的供应提供了一个详细的时间轴。据估计,新芯片的销售将反映在2025财年第四季度的数据中心业务中:“Blackwell芯片将于今年第二季度发货,第三季度增产,第四季度投放数据中心……预计Blackwell今年将为公司带来大量利润”。

然而,黄仁勋也承认,客户正在“向公司施加巨大压力”,以解决交付问题。大型云服务提供商是英伟达数据中心最重要的客户,包括亚马逊云服务AWS、Azure微软、谷歌云和甲骨文云。英伟达表示,这些云服务提供商占公司第一季度数据中心收入的40%-45%,达到225.6亿美元。

克雷斯指出,云服务提供商对英伟达硬件的投资回报“快速且显著”。她承认,云服务提供商每投资一美元就可以在未来四年内租用英伟达硬件,并获得5美元的收入。

除了大型制造商,初创企业的需求也非常强劲。黄仁勋说:“目前,大约有15000到20000家生成式人工智能初创公司正在等待用户成为英伟达,并使用英伟达的设备来培训模型。”

黄仁勋还表示,汽车市场对GPU的需求仍在飙升,汽车公司将成为“今年数据中心最大的垂直公司”。

此前,有传言称亚马逊云服务AWS将暂停购买Hopper芯片,以等待Blackwell芯片,这引起了一些投资者的焦虑,他们担心在两个产品周期之间对英伟达产品的需求会下降。随后,AWS回应称,该公司没有停止任何英伟达芯片订单。黄仁勋:下一场工业革命已开始 英伟达公司正处于下一波增长的起点

对于这个问题,黄仁勋强调,预计本季度市场对上一代hopper芯片的需求将继续增加。blackwell芯片可以“向后兼容”已经使用hopper的系统,以便用户能够顺利过渡:“每个客户都渴望推出自己的基础设施。他们不仅想省钱,还想赚钱,并希望尽快实现这一目标。”

黄仁勋补充说,为推出新平台,英伟达一直在帮助客户生态系统,让他们做好使用液冷系统的准备。

克雷斯还指出,GH200芯片和Blackwell芯片的需求远远超过供应量,这种情况可能会持续到明年。尽管GH100芯片的供应在2022年有所改善,但该公司去年8月发布的GH200芯片的供应仍然短缺。

实现芯片“年更”,英伟达不断加速

华尔街希望英伟达能够独自带动整个美国股市,为已经流行的人工智能概念投入新的动力。

今年以来,英伟达的股价表现明显优于标准普尔500指数和纳斯达克100指数,在标准普尔500指数中占5%以上,在纳斯达克100指数中占6.5%。

Freedom Capital Jay,Markets首席全球战略家 Woods指出:“能对整个市场产生如此巨大影响的股票很少。但是英伟达已经获得了这一地位。”